Этого человека называют легендарным трейдером, биржевым магом, великим финансистом, любимчиком удачи и судьбы, смелым человеком, который умеет проигрывать.
Майкл Маркус (не путать с Майклом Маркусом Морганом, потому что это английский актер) почти за 20 лет смог превратить 500 долларов в 80 млн. Его преследовали взлеты и падения, он учился на своих ошибках, умел их анализировать и превращать в полезную для себя информацию. Он проводил на биржах по 15 и более часов, всегда стремился к постижению большего количества информации и полезных данных.
На сегодняшний день его карьера является чуть ли не руководством к действию для начинающих трейдеров и всех профессионалов в области финансов. Его слова разобрали на крылатые фразы, а советами пользуются даже самые опытные трейдеры.
Карьера и жизнь Майкла Маркуса
Майкл Маркус (Michael Marcus) родился в 1956 году в не очень богатой семье и всегда стремился к хорошей жизни. Изначально трейдер Майкл Маркус вовсе не планировал связывать свою судьбу с финансовыми рынками и всем, что с этим связано.
Обозреватель Джек Швагер, интервьюировавший Майкла, охарактеризовал его, как лучшего трейдера современности. Трейдер в рассказе о себе поведал, о случае, приведшем его на товарный рынок. Окончив университет Хопкинса во второй половине 60-х годов, Майкл стал стипендиатом Кларкского высшего учебного заведения. Молодой человек планировал сесть за диссертацию и получить докторскую степень по психологии. Мечтой выпускника ВУЗа была преподавательская деятельность, но новый приятель Джон изменил его планы.
Авантюра Джона
В начале 70-х годов его друг по университету – Джон, предложил вложить деньги и обещал вернуть сумму, в два раза большую. Маркусу казалась такая сделка подозрительной и авантюрной, но он решил рискнуть.
Товарищ будущего легендарного трейдера обещал удваивать капитал каждые 2 недели.
Джон потребовал у юного дипломанта $30 в неделю за советы по ведению дел товарной бирже. Майкл доверил приятелю $1000 и поехал с ним в Балтимор в офис компании Reynolds Securities. Первые сделки Майкла и Джона завершились фиаско. Покупка соевой муки и кукурузы принесла убытки, а новоявленный управляющий, на поверку, оказался дилетантом. Череда убыточных сделок привела к потере половины инвестированных средств.
Товарищ Майкла, не имея никаких знаний и навыков, полагался исключительно на интуицию, прогорал, снова закрывал позиции в убыток, но продолжал свою дилетантскую деятельность.
После этого Джон разработал план, призванный восстановить баланс, вернув потерянные деньги. Очередная сделка завершилась крахом, и Майкл отказался от услуг Джона.
Самостоятельная торговля на бирже
Майкл нашёл ещё $500 и решил совершать торговые операции самостоятельно. Начинающий трейдер продолжил попытки, но по-прежнему терпел неудачи. Последний капитал, оставшийся в его распоряжении составлял $3000 – страховка, выплаченная после смерти отца. Майкл решил узнать больше о бирже и засел за книги Честера Келтнера. Автор давал советы по выбору торговых стратегий, и юноша воспользовался первым же, купив по выгодной цене пшеницу и добившись первого успеха.
Впоследствии он стал самостоятельно торговать и ощутил влечение к этому занятию. Последующие сделки всегда закрывались прибылью, а в 1970 г. он опять прибег к совету Келтнера.
- Маркус приобрёл контракты на кукурузу на фоне низкого урожая из-за нашествия саранчи. Эта прибыль по декабрьским контрактам стала самым крупным успехом в его непродолжительной карьере.
Молодой человек продолжил развивать успех, вновь купив контракты на кукурузу и расширив портфель за счёт соевых бобов. Ряд успешных сделок позволил сколотить ему состояние в $30 000.
Осенью 1970 года он стал аспирантом Уорчестера, но вместо упоённого написания диссертации он обивал пороги компании Paine Webber. На карьере психолога и преподавателя Маркус сознательно поставил крест.
Майкл не смог преодолеть тягу к финансовым рынкам и бросил учебу. Молодой трейдер переехал в Нью-Йорк и весной 1971 г. решил вновь заработать на рынке зерна. Маркус поддался веяниям, касавшимся удачной зимовки саранчи, на которую он решил крупно поставить. Амбициозный юноша занял у матери $20 000, увеличив свой оборотный капитал до $50 000. Трейдер потратил все деньги на контракты по кукурузе с пшеницей. Вопреки ожиданиям, котировки на кукурузу обвалились, и у него осталось $ 10 000. Тогда он понял, что вкладывать все деньги в один проект неразумно. Майклу пришлось устраиваться на работу, и он нашёл вакансию аналитика в фирме Reynolds Securities.
«На этой работе я окончательно понял, что эта деятельность мне очень даже по душе. Я смог усвоить простую истину, что если стремиться к чему-то, чего действительно хочешь, то это во много раз увеличит шансы на успех, потому что тогда ты стараешься еще лучше и больше», – говорил Маркус.
Сотрудничество с Эдвардом Сейкота
Будучи аналитиком, он не мог торговать, и ему пришлось открыть счёт в сторонней брокерской конторе на занятые у брата средства. Большая часть сделок закрывалась с убытком, ведь Майкл пока не стал профессионалом. Выйти на новый уровень ему помог Эд Сейкота.
Выпускник университета в Массачусетсе создал компьютерную программу, основанную на применении технических систем на бирже. Маркус с радостью принял приглашение стать членом его экспертной группы. Эд создал стратегию торговли по тренду и научил Майкла избегать крупных потерь, удерживая максимально долго прибыльные позиции, несмотря на движение рынка в противоположном направлении. Маркус научился терпеливости и сдержанности, позволившей поправить финансовое положение. Именно в этот период жизни он встретился с Амосом Хостеттером, работавшим брокером в компании Shearson. Амос торговал, основываясь на тех же принципах, что и Эд.
Новый Майкл Маркус
Поведение Майкла на рынке стало иным. Аналитические отчёты, составляемые им, стали намного объективнее. Трейдер перестал относиться к торговле азартно и стал терпеливым. Применить приобретённые знания на практике ему категорически не удавалось из-за нехватки средств. Годовой оклад будущего воротилы составлял $12 500, и из этих денег он смог отложить $700.
На дворе стоял 1972 год. Рынок изнемогал от системы замораживания цен, созданной президентом Никсоном. Категорически было запрещено реализовывать фанеру дороже $110 за квадратный метр. Впоследствии цена превысила установленную законом планку и достигла $110.2, а затем и $110.8, после чего Майкл осмелился купить контракт. Цены на фанеру, несмотря на государственный запрет, выросли до $200 и, реинвестируя заработанные деньги, трейдер существенно нарастил прибыль. Прочие биржевые спекулянты побаивались торговать из-за возможных репрессий. Майкл, осмелившийся торговать под нависшим мечом правосудия, увеличил свой капитал до $ 12 000.
«Я хорошо запомнил свой первый визит в брокерскую контору, тогда было волнительно. Я хорошо оделся, достав свой единственный костюм, и мы отправились в балтиморский офис фирмы Reynolds Securities. Это было большое и красивое здание, внушающее мысль о больших суммах денег. Всюду мебель из красного дерева и полушепот. Все это меня впечатлило», – вспоминает трейдер Майкл Маркус.
Следующей идеей Маркуса стало вложение в пиломатериалы, приобретённые по $130. Однако правительство в неподходящий момент решило наказать трейдеров, торгующих фьючерсами. Чиновники пригрозили санкциями, и цены рухнули, и Майкл практически стал банкротом. Чудом удалось спасти $4000, но правительство не унималось и грозило тяжкими последствиями спекулянтам. Именно в этот момент он был близко к тому, чтобы опустить руки и отказаться от затеи разбогатеть на биржевой торговле. Тогда он пообещал себе, что больше не будет вкладывать все деньги в одну сделку.
Несмотря на появившуюся дрожь в коленках, он чувствовал, что дует попутный ветер. Правительство не рискнуло закрыть рынок фьючерсов, и его дела обстояли лучше, чем во времена получения первого опыта при торговле кукурузой, пшеницей и свиной грудиной. Резкий разворот рынка позволил ему нарастить капитал до $24 000, но осадок от последней неудачи остался, и больше он не ввязывался в авантюры.
Начало большого успеха
Настоящая удача пришла в 1973 году. Правительство выявило товарный дефицит на биржах и отказалось от ценовых ограничений. Резкий рост котировок позволил Майклу увеличить капитал до $ 64 000. Спустя ещё пару месяцев его оборотные средства превысили отметку $100 000, после чего он смог перебраться на хлопковую биржу Нью-Йорка, а затем и на другие финансовые рынки.
- Известно, что Маркус инвестировал деньги в такие компании, как OTC Bulletin Board, Prospector Consolidated Resources, Encore Clean Energy Inc и Pink Sheets Touchstone Resources.
- Также известно, что компания ViRexx Medical Corp, которая занимается терапией некоторых видов рака, гепатита и лечением опухолей назначила Маркуса в члены Совета директоров.
Вспоминая свою карьеру, о которой он рассказал в интервью Джеку Швагеру для книги Биржевые Маги, Маркус отметил, что на начальном этапе получить хорошую прибыль на бирже было куда проще, чем через несколько десятилетий. На смену дилетантам и импульсивным людям пришли инвестиционные фонды, которыми управляли профессионалы.
Совершать спекулятивные манёвры стало намного тяжелее. Валютные рынки находятся под присмотром Центробанков, жёстко регулирующих монетарную политику государств. Котировки национальных валют стали больше зависеть от воли политических лидеров. Одного заявления достаточно для резкого увеличения волатильности и закрытия с убытками позиций множества спекулянтов. Майкл с ностальгией вспоминает времена правления Рейгана. Тогда он открывал позиции на сумму 600 000 000 марок ФРГ, что было эквивалентно $300 000 000. Будучи одним из крупнейших игроков на мировом рынке, он постоянно держал руку на пульсе. Спать приходилось урывками, просыпаясь ночью для контроля над движением котировок.
Маркус разработал для себя стратегию, которая, практически, не давала сбоев. У него был собственный неповторимый стиль.
«Пока трейдер работает в собственном стиле, он пожинает только собственные неудачи и взлеты. Если же он пытается перенять чужой стиль, то в результате часто получает худшие показатели с обеих сторон», – говорит трейдер.
Живя в сумасшедшем ритме, он успевал следить за началом торгов на биржах Лондона, Мельбурна, Цюриха и Гонконга. Такой стиль жизни привёл к разрушению брака. Впоследствии валютные операции перестали привлекать Майкла. Деспотичный контроль со стороны Центробанков не давал торговать, как ему хотелось. Регуляторы действовали непредсказуемо, порой жёстко наказывая спекулянтов. Однажды Маркус удерживал большую позицию по немецкой марке, а ЦБ ФРГ решил наказать трейдеров, злоупотребляющих спекулятивными операциями. Одного заявления от лица регулятора хватило для потери трейдером $2,5 млн. Спустя некоторое время курс восстановился, но вышедший из позиции Майкл этого знать не мог.
Самое интересное, что, как рассказывал сам Маркус, он был достаточно благоразумным трейдером, но совсем никудышным инвестором. По его словам, он был достаточно наивным, импульсивным и не анализировал свои поступки. Вместе с тем неудачные сделки в качестве инвестора научили его не привязываться к материальному, больше анализировать и укрепиться в мыслях о том, что нужно заниматься тем делом, которое лучше всего получается. Одно время он владел десятками различных домов в разных уголках, но однажды понял, что необязательно владеть жильем в каждом штате и не обязательно владеть собственным самолетом. Все эти блага можно взять, например, в аренду.
«Из огромного числа сделок с недвижимостью, в основном в Калифорнии, я потерял средства практически на всех. По-видимому, из ныне живущих, я – единственный, кто может похвастаться таким сомнительным достижением», – шутит Маркус.
Торговля акциями
Деятельность Майкла Маркуса была также связана с торговлей акциями. По его словам, в этом вопросе он более терпелив и более тщательно подходил к выбору акций. Он основывался на показателях рынка, на его поведении, на графиках и исследованиях. Кроме того, Маркус ориентировался на базовую отрасль эмитента акций. В конце 80-х он заинтересовался ростом танкерных тарифов и, как следствие, ожидал подъема области морских перевозок. Такие выводы Маркус сделал на основании соотношения между предложением и спросом. По наблюдениям Маркуса танкерные тарифы изменяются по циклической модели.
«Если цены растут, то все зарабатывают много и начинают строить большое количество кораблей, что приводит к падению цен. В итоге корабли идут на слом, и цены снова растут. В течение многих последних лет тарифы были довольно низкими, и ежегодно масса танкеров шла на слом. Поэтому впереди у нас – та часть цикла, где цены вновь поднимаются», – рассказывал о своих наблюдениях трейдер.
Маркус признавал, что с увеличением капитала становится все труднее торговать, потому что круг рынков сужается, а соперниками становятся профессионалы высокого класса. Вместе с тем, по словам трейдера, если человек умеет и научился успешно торговать на одном рынке, то он также успешно справится с другими. Принципы везде одни и те же, говорил трейдер.
«Торговля — это эмоции, проявление массовой психологии, алчность и страх, что везде одинаково», – считает Маркус.
Трейдер также отмечает, что нужно учиться не только вовремя свернуть убыточную сделку, но и найти смелость остаться в прибыльной и удержать ее. «Не сохранив прибыльных позиций, не сможешь рассчитаться за убыточные», – подметил Маркус.
Майкл Маркус рекомендует сразу отказаться от позиции, даже если она не понравилась вам уже через несколько минут. Не стесняйтесь закрывать такие позиции и не думайте о том, что о вас подумает брокер. Это ваши деньги и ваша стратегия. По словам Маркуса, он не раз отказывался от сделки, а на следующий день мог снова в нее вернуться. У каждого из трейдеров, говорит Маркус, свой стиль ведения сделок и перенимать чужой стиль — это ошибочный путь. Нужно следовать за своими инстинктами, полагаться на свой опыт, выносить уроки из собственных ошибок. Не все методы, которые помогают одним трейдерам, могут подойти вам. Необходимо самому идти на риски, удерживать позиции, проигрывать и выигрывать тоже нужно в одиночку. Идеи и схемы на рынке меняются очень быстро, и трейдер также должен следить за этими изменениями.
Нужно всегда учитывать настрой рынка
В интервью для книги «Биржевые маги» Майкл Маркус рассказал о том, что немаловажным является учитывать и чувствовать настрой рынка. Он даже привел яркий пример. В конце 70-х наблюдался подъем на рынке соевых бобов, тогда они были в дефиците, но рынок пошел вверх из-за отчетов правительства. В них говорилось о значительных поставках бобов. У Маркуса тогда была крупная позиция по этому товару. Однажды ему позвонили из Commodities Corporation и сообщили две новости. Одна была хорошей, а вторая – сами догадываетесь какая. Хорошая заключалась в том, что цифры экспорта были фантастическими. Но плохой для Маркуса была новость о том, что его позиция была меньше предельной. В корпорации же прогнозировали, что три дня рынок будет держаться на верхних позициях.
Тогда Маркус приказал докупить контрактов при открытии. Рынок действительно держался на верхних пределах, но вскоре пошел вниз. Рынок не то что не удержался три дня, он не удержался в первое же утро. Но Маркус прокричал брокеру продавать все.
«Я так разволновался, что потерял счет своим продажам. Из-за этой оплошности у меня в итоге образовалась серьезная короткая позиция по бобам, которую я сам потом и выкупил на 40-50 центов дешевле. Это был единственный случай, когда я заработал кучу денег на своей же ошибке», – вспоминал трейдер.
Тогда у Маркуса вырисовалось золотое правило: нужно играть на понижение, если рынок ведет себя хуже, чем все остальные. Если есть хорошие новости, но рынок не поднимается, то его нужно продавать. Он также уяснил, что не нужно прислушиваться к «экспертам» и верить в то, что существуют какие-то рыночные заговоры. Рано или поздно рынок сам пойдет по тому пути, какой ему необходим. По словам Майкла Маркуса, рынок всегда требует личностного участия трейдера, домашнего анализа. Трейдер должен чувствовать те незаметные изменения, которые происходят на рынке, он должен обладать сильной интуицией и прислушиваться к ней. По мнению Маркуса, у трейдера также должно отсутствовать чувство страха: страха перед открытием позиции, страха перед проигрышем и даже – страха перед выигрышем. Все это вместе, плюс знания и опыт помогут в дальнейшем чувствовать рынок и действовать на опережение.
18 Правил «биржевого мага» Маркуса
За годы своей работы у Маркуса сложились свои правила успеха, которыми он охотно делится с начинающими трейдерами:
- нужно всегда анализировать ситуацию, даже если она оказалась выигрышной;
- не бойтесь риска, но осторожничайте;
- контролируйте свои эмоции;
- читайте много, читайте часто;
- ошибки — это хорошо, это опыт, не бойтесь их совершать;
- прислушивайтесь к интуиции;
- строго подходите к подбору сделок;
- используйте стоп-приказы;
- важно пресекать все убыточные сделки и удерживать прибыльные;
- всегда проводите свой собственный домашний анализ операций;
- всему можно научиться, важно иметь желание и немного терпения;
- не бойтесь потерять деньги — это отрезвляет и наталкивает на правильные размышления;
- ставьте на любую торговую идею меньше 5% капитала. По словам Маркуса, таким образом, на то, чтобы стать полным банкротом, у вас уйдет слишком много времени;
- не перенимайте стиль других трейдеров, учитывайте свои слабые и сильные стороны и действуйте в своем стиле;
- умейте вовремя остановиться;
- слушайте экспертов, но прислушивайтесь к внутреннему голосу и полагайтесь на собственные умения;
- сохраняйте хладнокровие;
- у трейдера должны быть интересы вне биржи.
«Чтобы торговля была прибыльной, вы должны обладать большим мужеством. Но помимо смелости и мужества, вы должны иметь серьезный подход и затрачивать максимум усилий, чтобы достичь финансового успеха», – говорил Маркус.
Интересные факты из жизни трейдера Майкла Маркуса
- В свое время Маркус имел отличных учителей, у которых набирался опыта и знаний. Со временем он сам стал наставником, в частности, для Брюса Ковнера, который являлся преподавателем и писателем. Маркусу удалось разглядеть в нем талантливого финансиста. Когда опытный трейдер проводил с новичком Конвером интервью, он не смог найти ни одного пробела в области финансов. По словам Маркуса, добиться успехов его ученику помогла адекватная оценка рынка, хорошие знания и несомненно талант.
- В одном интервью Маркус рассказал, что долгое время занимается карате и мечтает получить черный пояс. Трейдер также увлекается духовными традициями Востока и хотел бы часть своих сил направить на эту деятельность.
- Маркус не раз занимал на свою деятельность деньги у матери, брата и подружки.
- Майкл Маркус занимался торговлей буквально по 30 часов в сутки, да, и это не опечатка, трейдеру просто не хватало часов в сутках.
- Первый брак Маркуса распался из-за того, что ему нужно было вставать ночью каждые два часа всю ночь.
- Маркус учил своих подопечных умышленно совершать ошибки, находить новое решение, снова совершать ошибки и в итоге находить истинно верное решение, которое увеличит капитал в два раза.
Жизнь трейдера Майкла Маркуса — это successful story, доказывающая, что никогда не нужно опускать руки, переставать верить в себя и свои силы, что нельзя отказываться от своей мечты, что нужно получать больше знаний, заниматься саморазвитием, прислушиваться к своей интуиции и идти вперед!
